廣東東島提交新三板上市招股書：寧德時(shí)代天然石墨負(fù)極材料核心供應(yīng)商，2024年凈利潤5318萬元

 

6月6日，廣東東島新能源股份有限公司披露了公開轉(zhuǎn)讓說明書，公司新三板掛牌材料被正式受理。據(jù)悉，廣東東島本次掛牌股份總量為60,190,287股，擬于新三板基礎(chǔ)層掛牌，主辦券商為中信建投證券。

 

吳其修持有公司1,389.9181 萬股，持股比例為23.09%，但其合計(jì)控制公司 38.20%的表決權(quán)，足以對股東會的決議產(chǎn)生重大影響。此外，吳其修系公司第一大股東，且與第二大股東（長江晨道持股 9.85%）、第三大股東（前?；鸪止?5.94%）持有股份比例相差較大。綜上，吳其修為公司的控股股東、實(shí)際控制人。

 

廣東東島新能源股份有限公司是全國知名的鋰離子電池負(fù)極材料的研發(fā)與制造商，主要產(chǎn)品包括各類石墨負(fù)極材料等，在研硅碳等新型負(fù)極材料，系集基礎(chǔ)研究、產(chǎn)品開發(fā)、生產(chǎn)、銷售于一體的國家級高新技術(shù)企業(yè)。公司自成立以來深耕負(fù)極材料領(lǐng)域，致力于成為新能源材料領(lǐng)域創(chuàng)新引領(lǐng)企業(yè)；公司貫徹落實(shí)“鍥而不舍”的核心價(jià)值觀，堅(jiān)持以合作、創(chuàng)新、包容為理念，踐行長期可持續(xù)發(fā)展業(yè)務(wù)目標(biāo)，為民族工業(yè)基礎(chǔ)材料引領(lǐng)全球發(fā)展貢獻(xiàn)力量。

 

公司創(chuàng)始人吳其修先生帶領(lǐng)核心技術(shù)團(tuán)隊(duì)自 2005 年進(jìn)入負(fù)極材料領(lǐng)域，深耕行業(yè)二十載，在負(fù)極材料特性研究、產(chǎn)品開發(fā)及應(yīng)用等方面擁有豐富經(jīng)驗(yàn)，對行業(yè)的發(fā)展具有深刻理解，能夠基于國家產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)發(fā)展趨勢和公司實(shí)際情況制定公司戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，驅(qū)動公司核心技術(shù)的不斷精進(jìn)與革新。公司作為業(yè)內(nèi)天然石墨負(fù)極材料領(lǐng)域的先行者，以科技創(chuàng)新構(gòu)建核心競爭力，行業(yè)首創(chuàng)的滲透包覆技術(shù)，在材料改性以及循環(huán)壽命方面打破天然石墨性能瓶頸；自主研發(fā)的連續(xù)式多級粉碎球化技術(shù)，大幅提升生產(chǎn)效率的同時(shí)顯著優(yōu)化資源利用效率；梯度純化技術(shù)與廢液回收綜合利用技術(shù)，在提高提純效率的同時(shí)兼顧環(huán)保與成本優(yōu)勢。在人造石墨領(lǐng)域，公司憑借“需求牽引+技術(shù)預(yù)研”雙輪驅(qū)動的協(xié)同創(chuàng)新研發(fā)體系，開發(fā)了高倍率兼高容量的新型人造石墨復(fù)合技術(shù)以及人造石墨低膨脹兼超長循環(huán)壽命技術(shù)，突破低膨脹率與高循環(huán)壽命相結(jié)合的技術(shù)壁壘，引領(lǐng)行業(yè)發(fā)展。經(jīng)過公司創(chuàng)始人及核心技術(shù)團(tuán)隊(duì)的二十年的積累，公司及子公司湛江聚鑫已參編《GB/T24533-2019 鋰離子電池石墨類負(fù)極材料》《GB/T38887-2020 球形石墨》T/DCB011—2024 人造石墨負(fù)極材料生產(chǎn)工藝技術(shù)規(guī)范》《T/CIET 379—2024 硅基負(fù)極材料》等十?dāng)?shù)項(xiàng)國家標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)及團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)，先后被認(rèn)定為國家級“高新技術(shù)企業(yè)”“廣東省專精特新中小企業(yè)”“廣東省制造業(yè)單項(xiàng)冠軍企業(yè)”“廣東省創(chuàng)新企業(yè)”“廣東省高成長中小企業(yè)”“廣東省戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)骨干企業(yè)”“廣東省中小企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)化示范基地”“廣東省工程技術(shù)研究中心”等榮譽(yù)稱號，并獲得國家認(rèn)可委員會（CNAS）實(shí)驗(yàn)室認(rèn)證。公司全資子公司湛江聚鑫先后被認(rèn)定為國家級“高新技術(shù)企業(yè)”、第一批國家級專精特新“小巨人”企業(yè)、“廣東省制造業(yè)單項(xiàng)冠軍企業(yè)”“廣東省省級企業(yè)技術(shù)中心”“廣東省工程技術(shù)研究中心”等榮譽(yù)稱號。截至報(bào)告期末，公司已取得授權(quán)專利86 項(xiàng)，其中發(fā)明專利 52 項(xiàng)，正在申請的專利32 項(xiàng)。

 

目前公司已經(jīng)與全球范圍內(nèi)的知名廠商建立了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，在國內(nèi)客戶方面，公司與寧德時(shí)代、瑞浦蘭鈞、正力新能、比亞迪、天津力神、蜂巢能源、億緯鋰能、多氟多等眾多知名鋰電池客戶建立了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系；在境外客戶方面，公司積極布局境外市場，與 POSCO FUTURE M 穩(wěn)定合作多年，已對LG 新能源開始小批量供貨，預(yù)計(jì)將于 2025 年下半年實(shí)施批量供貨。此外，三星 SDI 等知名境外客戶的合作正在穩(wěn)步推進(jìn)中。報(bào)告期內(nèi)，公司天然石墨（含高純球形石墨）及人造石墨負(fù)極材料產(chǎn)品合計(jì)銷量分別為 5.95 萬噸和8.10 萬噸，公司產(chǎn)品銷售規(guī)模保持國內(nèi)鋰離子電池負(fù)極材料行業(yè)前列。根據(jù) EVTank 數(shù)據(jù)，2023 年度公司負(fù)極材料出貨量在中國負(fù)極材料企業(yè)中排名第八，2024 年度公司負(fù)極材料出貨量排名提升至第七，市場占有率穩(wěn)步提升。2024年度公司天然石墨負(fù)極材料出貨量排名行業(yè)第二。

 

目前公司的主要產(chǎn)品可以分為天然石墨（含高純球形石墨）負(fù)極材料、人造石墨負(fù)極材料以及增碳劑等其他產(chǎn)品，天然石墨負(fù)極材料采用天然鱗片晶質(zhì)石墨，經(jīng)粉碎、球化、純化、表面處理等工序制成的一種負(fù)極材料，具有高容量、低成本的優(yōu)勢；其中高純球形石墨是指完成粉碎、球化、純化工序的天然石墨前驅(qū)體，可直接對外銷售。人造石墨負(fù)極材料是由石油焦、針狀焦等焦類原料通過粉碎、造粒、分級、高溫石墨化加工等過程制成的石墨負(fù)極材料，與天然石墨相比，人造石墨在循環(huán)、高溫、倍率等方面具有優(yōu)勢。其他產(chǎn)品主要包括增碳劑等相關(guān)副產(chǎn)品。

 

公司生產(chǎn)的天然石墨（含高純球形石墨）及人造石墨負(fù)極材料產(chǎn)品可適配圓柱、方形以及軟包等多種類型的鋰離子電池，廣泛應(yīng)用于動力電池、儲能電池及消費(fèi)類電池領(lǐng)域。

 

除前述石墨類負(fù)極材料外，公司積極在硅碳負(fù)極及其多孔碳載體等新型負(fù)極材料領(lǐng)域布局。近年來，公司已組建硅碳負(fù)極材料專項(xiàng)實(shí)驗(yàn)室，開展了多項(xiàng)關(guān)鍵技術(shù)攻關(guān)。截至2024年12月31 日，公司已經(jīng)取得5項(xiàng)硅碳負(fù)極相關(guān)專利，目前試生產(chǎn)的相關(guān)硅碳負(fù)極產(chǎn)品采用創(chuàng)新的氣相沉積搭配二次碳包覆工藝技術(shù)，有效降低硅的體積膨脹，提高材料的能量密度和循環(huán)壽命。其中，多孔碳載體是影響新型硅碳材料電化學(xué)性能的關(guān)鍵因素，其協(xié)同納米限域效應(yīng)、應(yīng)力耗散與界面優(yōu)化三重機(jī)制，突破了硅碳材料在高能量密度鋰離子電池中的應(yīng)用瓶頸。應(yīng)力緩沖與體積膨脹抑制、導(dǎo)電網(wǎng)絡(luò)構(gòu)建與離子傳輸優(yōu)化、界面穩(wěn)定性與SEI膜調(diào)控等方面均體現(xiàn)了多孔碳載體的重要性，多孔碳載體成為硅碳復(fù)合材料實(shí)現(xiàn)商業(yè)化應(yīng)用的關(guān)鍵賦能平臺。為了配套新型硅碳材料的研發(fā)及生產(chǎn)，公司已組建專業(yè)研發(fā)團(tuán)隊(duì)，利用專用中試線，加速對多孔碳載體的研究，目前已完成生物質(zhì)前驅(qū)體和樹脂前驅(qū)體的篩選以及活化技術(shù)路線的選型，旨在開發(fā)出兼具高結(jié)構(gòu)強(qiáng)度和高孔隙率的多孔碳載體材料。

 

2024年12 月6 日，公司召開第五屆董事會第八次會議，審議通過了《關(guān)于設(shè)立新加坡全資子公司的議案》及《關(guān)于全資子公司對外投資的議案》，公司擬以自有資金不超過2,780 萬美元，在新加坡設(shè)立全資子公司，并由新加坡全資子公司以自有資金不超過2,780 萬美元在越南設(shè)立全資子公司，以實(shí)施動力和儲能鋰電池負(fù)極材料一體化項(xiàng)目。2025年2 月6 日，公司取得廣東省發(fā)展和改革委員會出具的《境外投資項(xiàng)目備案通知書》（粵發(fā)改開放函[2025]207 號），批準(zhǔn)公司新建東島新能源（新加坡）有限公司并通過該公司新建聚鑫新能源（越南）有限公司，主要經(jīng)營范圍為碳纖維和石墨及碳纖維制品（電氣設(shè)備除外）的產(chǎn)品制造。

 

2024年度，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入18.03億元，同比增長16.62%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤5318萬元，同比增長156.88%。

 

報(bào)告期內(nèi)公司外協(xié)供應(yīng)商數(shù)量較多，并披露了報(bào)告期內(nèi)合計(jì)外協(xié)采購金額前十大的外協(xié)供應(yīng)商。

 

公司是國內(nèi)知名的鋰離子電池負(fù)極材料供應(yīng)商，專注于天然石墨及人造石墨等鋰離子電池負(fù)極材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于動力類電池、消費(fèi)類電池以及儲能類電池等領(lǐng)域。經(jīng)過公司創(chuàng)始人及核心技術(shù)團(tuán)隊(duì)的長期積累，已經(jīng)與全球范圍內(nèi)的知名廠商建立了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，在國內(nèi)客戶方面，公司與寧德時(shí)代、瑞浦蘭鈞、正力新能、比亞迪、天津力神、蜂巢能源、億緯鋰能、多氟多等眾多知名鋰電池客戶建立了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系；在境外客戶方面，公司積極布局境外市場，與POSCO FUTURE M 穩(wěn)定合作多年，已對 LG新能源開始小批量供貨，預(yù)計(jì)將于2025 年下半年實(shí)施批量供貨。此外，三星SDI 等知名境外客戶的合作正在穩(wěn)步推進(jìn)中。

 

報(bào)告期內(nèi)，公司前五大客戶銷售總額占營業(yè)收入的比例分別為 83.61%、80.33%，向第一大客戶寧德時(shí)代銷售規(guī)模占比分別為57.05%、45.83%?？蛻艏卸认鄬^高。

 

公司下游客戶主要為鋰電池廠商，其行業(yè)處于高速增長階段，新技術(shù)、新產(chǎn)品持續(xù)演進(jìn)，客戶對產(chǎn)品及其鋰電池技術(shù)路線的適配性要求較高。因此，開拓市場以及維護(hù)客戶需要主動了解客戶產(chǎn)品需求，緊跟市場發(fā)展態(tài)勢，提高售后服務(wù)水平，不斷增強(qiáng)研發(fā)能力，與客戶開展設(shè)計(jì)、開發(fā)、生產(chǎn)、售后等全方位深入合作。除銷售部門外，公司研發(fā)部門同樣與客戶進(jìn)行持續(xù)交流和溝通，多部門的協(xié)調(diào)合作構(gòu)建了公司的全流程銷售體系，保障公司能夠取得客戶信賴，產(chǎn)品銷售量快速增長。

 

廣東東島2021年至2023年度負(fù)極材料出貨量均排名行業(yè)第八，2024 年度公司負(fù)極材料出貨量提升至第七。公司具備技術(shù)優(yōu)勢和工藝優(yōu)勢等核心競爭力，成長前景良好，預(yù)測未來市場份額有望進(jìn)一步提升。從天然石墨市場競爭格局來看，根據(jù)EVTank 數(shù)據(jù)，2024年，我國天然石墨負(fù)極出貨量為26 萬噸，其中廣東東島出貨量逾4 萬噸（含高純球形石墨），市場份額占比超15%，是我國天然石墨負(fù)極材料出貨量第二大的企業(yè)。

 

公司與鋰電行業(yè)知名電池企業(yè)建立了長期穩(wěn)固的合作關(guān)系。在天然石墨領(lǐng)域，公司長期保持寧德時(shí)代天然石墨負(fù)極材料的核心供應(yīng)商地位，2023 年度獲得寧德時(shí)代“技術(shù)創(chuàng)新獎”；在人造石墨領(lǐng)域，公司在下游客戶產(chǎn)品開發(fā)階段便參與整體方案定制，與客戶建立了成熟的研發(fā)交流機(jī)制，確保與客戶的研發(fā)、采購、生產(chǎn)等多部門長期保持緊密的交流與合作。

 

在天然石墨領(lǐng)域，公司以科技創(chuàng)新構(gòu)建核心競爭力：行業(yè)首創(chuàng)的滲透包覆技術(shù)，使天然石墨負(fù)極材料填充率較傳統(tǒng)技術(shù)提升50%,循環(huán)壽命達(dá)人造石墨的80%,打破天然石墨性能瓶頸；自主研發(fā)的連續(xù)式多級粉碎球化技術(shù)，實(shí)現(xiàn)球形石墨連續(xù)化生產(chǎn)，生產(chǎn)效率提升300%,天然石墨收率從傳統(tǒng)工藝的30%躍升至55%，通過多指標(biāo)參數(shù)石墨搭配生產(chǎn)，綜合利用率極大提升，顯著優(yōu)化資源利用效率；針對雜質(zhì)成分差異開發(fā)的梯度純化技術(shù)與廢液回收綜合利用技術(shù)，兼顧環(huán)保與成本優(yōu)勢。憑借全鏈條技術(shù)革新，公司在天然石墨性能優(yōu)化、生產(chǎn)效率提升及綠色制造上樹立行業(yè)標(biāo)桿，以領(lǐng)先數(shù)據(jù)筑牢技術(shù)護(hù)城河，配合自主開發(fā)的球形石墨的高球形度窄粒度分布整形技術(shù)、球形石墨的梯度純化技術(shù)、天然石墨多維致密化技術(shù)、天然石墨新型造粒技術(shù)等核心工藝奠定全球天然石墨核心技術(shù)領(lǐng)域的絕對領(lǐng)先地位。

 

在人造石墨領(lǐng)域，公司憑借“需求牽引+技術(shù)預(yù)研”雙輪驅(qū)動的協(xié)同創(chuàng)新研發(fā)體系，開發(fā)了高倍率兼高容量的新型人造石墨復(fù)合技術(shù)以及人造石墨低膨脹兼超長循環(huán)壽命技術(shù)，其中人造石墨低膨脹兼超長循環(huán)壽命技術(shù)保證相關(guān)產(chǎn)品在兼顧低膨脹率的同時(shí)實(shí)現(xiàn)超長循環(huán)壽命，是公司創(chuàng)新特征及核心競爭力的重要體現(xiàn)。

 

新興技術(shù)路線探索方面，在硅碳負(fù)極材料領(lǐng)域，公司基于納米限域理論，以提升硅碳負(fù)極材料的抗機(jī)械應(yīng)變能力為導(dǎo)向，以適配工程化量產(chǎn)的技術(shù)為切入點(diǎn)，開發(fā)了新型氣相沉積技術(shù)以及二次碳包覆工藝技術(shù)，有效降低硅的體積膨脹，減少材料與電解液的界面副反應(yīng)，提高材料的能量密度和循環(huán)壽命。此外，上述技術(shù)亦可進(jìn)一步降低生產(chǎn)成本、提高產(chǎn)品市場競爭力。在多孔碳載體方向，公司以結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)創(chuàng)新、工藝設(shè)備升級和產(chǎn)業(yè)鏈整合為導(dǎo)向，同時(shí)在生物質(zhì)、樹脂、煤基等技術(shù)路線進(jìn)行了前瞻性技術(shù)布局。此外，在活化工藝方面將傳統(tǒng)物理活化法和化學(xué)活化法相結(jié)合，研發(fā)的可調(diào)控分級孔隙結(jié)構(gòu)多孔碳為高硅含量硅碳負(fù)極材料提供助力。

 

在生產(chǎn)設(shè)備方面，公司自主研發(fā)的石墨爐及輔助設(shè)備有效降低石墨化成本，自主開發(fā)的間歇式整形球化設(shè)備，實(shí)現(xiàn)骨料的持續(xù)球化，產(chǎn)成高球形度窄分布的球形石墨。

 

作為鋰離子電池負(fù)極材料歷史悠久的領(lǐng)先供應(yīng)商，公司依托覆蓋材料研發(fā)、工藝工程以及應(yīng)用開發(fā)的立體創(chuàng)新網(wǎng)絡(luò)等方面，持續(xù)為全球領(lǐng)先的電池廠商提供高附加值解決方案，報(bào)告期內(nèi)主導(dǎo)產(chǎn)品市場占有率穩(wěn)居行業(yè)前十，技術(shù)先發(fā)優(yōu)勢持續(xù)轉(zhuǎn)化為商業(yè)價(jià)值。