發(fā)展背景：新能源行業(yè)受國家政策影響比較重，前些年是起起落落的，但是這些年由于碳排放，全世界都在出相關(guān)政策。尤其是對整個世界來說，我們國家，比如材料和電池是世界的主戰(zhàn)場，政府也是想從新能源彎道超車。前些年國外比如日韓可能專注于電池，對于前驅(qū)體正極材料只是技術(shù)的研發(fā)，更多的是和中國企業(yè)的合作，培養(yǎng)了中國新能源電池整個產(chǎn)業(yè)鏈，產(chǎn)業(yè)鏈集中于中國。
中偉介紹：中偉是專業(yè)做前驅(qū)體的公司，占到全球份額的33%，目前行業(yè)的集中度比較高，主要集中在中偉、格林美和邦普，其他國家可能品位和成色沒有這么高。中偉的產(chǎn)品品質(zhì)和產(chǎn)量都是全球第一，目前和國外合作的企業(yè)有LG、三星、巴斯夫等，國內(nèi)做到特斯拉的直供，以及C公司、B公司、A公司的供應(yīng)，還有巴莫、廈門鎢業(yè)等一些公司。從去年開始，公司已經(jīng)處于行業(yè)比較高的地位，從研發(fā)、技術(shù)還有生產(chǎn)等都走在行業(yè)的前面。
競爭對手：華友鈷業(yè)等企業(yè)也在慢慢發(fā)展前驅(qū)體產(chǎn)品，但華友起步比較晚，原先是做氯化鈷，現(xiàn)在做前驅(qū)體材料的技術(shù)實力、研發(fā)實力和中偉還有很大的差距。由于前驅(qū)體行業(yè)集中度比較高，技術(shù)含量和規(guī)模效應(yīng)對企業(yè)發(fā)展有較大影響，中偉上市后有資本市場的支持，現(xiàn)在的擴張速度也是排在行業(yè)的前面。正極材料行業(yè)相對也比較集中，主要集中在廈門鎢業(yè)、巴莫等企業(yè)。電池企業(yè)行業(yè)集中度也很高，B公司和C公司占據(jù)行業(yè)70%-80%的份額。
Q&A環(huán)節(jié)：
Q：中偉后續(xù)產(chǎn)能投放的進度如何？
A：中偉目前有三個基地。貴州銅仁基地有將近14萬噸的產(chǎn)能，目前已經(jīng)達成10萬噸的產(chǎn)能，后續(xù)兩個車間大概有5萬噸的產(chǎn)能，在10月份能夠完全投產(chǎn)。在湖南寧鄉(xiāng)基地一共有6萬噸的產(chǎn)能?？偣布悠饋響?yīng)該可以達到22-23萬噸的產(chǎn)能。廣西基地規(guī)劃是100萬噸的產(chǎn)能，一期規(guī)劃18萬噸的產(chǎn)能，預(yù)期明年6月底全部建成，12月份開始陸續(xù)投產(chǎn)。在廣西欽州基地造MSP(鎳硫化合物)，用MSP的方式來制造硫酸鎳大概是20萬噸的產(chǎn)能，還規(guī)劃了5萬金噸的金屬鎳溶解的產(chǎn)線。氫氧化鈷制硫酸鈷的產(chǎn)線大概是2萬噸的規(guī)模，配套污水處理。
Q：中偉股份遠期規(guī)劃的產(chǎn)能大概在多少規(guī)模？
A：計劃在2025年，在廣西欽州達到50萬噸的規(guī)模，湖南寧鄉(xiāng)達到10-15萬噸的規(guī)模，在貴州銅仁達到25萬噸的規(guī)模，遠期規(guī)劃則是在欽州達到100萬噸的產(chǎn)能。
Q：目前許多正極企業(yè)向上游前驅(qū)體發(fā)展，長遠來看會對中偉股份會產(chǎn)生怎樣的影響？
A：從目前的趨勢來看，影響不大。例如杉杉股份、當升科技、容百科技等正極企業(yè)都有一部分的前驅(qū)體產(chǎn)能，但是由于其技術(shù)不夠?qū)＞?，產(chǎn)品處于中低端，只能滿足普通產(chǎn)品。而高端產(chǎn)品仍然需要例如中偉股份這樣的專業(yè)前驅(qū)體公司來提供，格林美和邦普的產(chǎn)品與中偉還有一定距離。原材料方面，中偉和青山合作開發(fā)印尼高冰鎳，走MSP路線，鎳含量達到70%，其他企業(yè)走MHP氧化物路線，鎳含量只有20%。原材料如果靠采購硫酸鎳、硫酸鈷等精制鎳鈷原料，由于市場緊張，比較難采購。受制于原材料鎳鈷的來源限制，擴建前驅(qū)體的產(chǎn)能不會太大，因此正極企業(yè)的前驅(qū)體產(chǎn)能并不能完全滿足自身需求，仍需要向前驅(qū)體企業(yè)采購。
Q：例如華友鈷業(yè)采用一體化的發(fā)展戰(zhàn)略，產(chǎn)業(yè)鏈覆蓋了鎳鈷礦、前驅(qū)體、正極等，他們是否在競爭中有一定的優(yōu)勢？
A：原則上是這樣的，但弊端在于：其能力范圍未必有這么大，可能僅僅在某一部分做的很精，對于高端產(chǎn)品未必有優(yōu)勢。例如華友鈷業(yè)的鈷做的很好，但是前驅(qū)體產(chǎn)品一直不溫不火。這個行業(yè)還是有一定的技術(shù)壁壘的。
Q：前驅(qū)體行業(yè)現(xiàn)在是比拼技術(shù)還是成本？
A：首先還是比拼成本。中偉股份原本的優(yōu)勢在于技術(shù)，因為企業(yè)原來沒有資源優(yōu)勢。但由于競爭激烈，現(xiàn)在逐漸往上游原材料布局以降低成本，因此技術(shù)雖然重要，但沒有利潤是難以生存下去的。
Q：未來對其他原材料布局有怎樣的規(guī)劃？
A：由于現(xiàn)在有高冰鎳項目，鎳資源較充沛，因此未來可能更傾向于高鎳正極材料，這樣對于鈷和錳的需求就不大。而且錳資源在國內(nèi)較為富裕。目前公司建成或規(guī)劃的鈷產(chǎn)能已經(jīng)超過了3萬金噸，可以滿足需求。此外中偉股份是全球采購原材料，在資源方面較有優(yōu)勢。目前印尼鎳的資源有三個方向，金屬鎳溶解，MHP原材料中偉具有2萬金噸，但全球只有8-10萬金噸，MHP原材料供應(yīng)緊張，中偉主要走MSP（火法）原料路線，純度更高，品位更好，冶煉成本更低，優(yōu)勢更明顯。
Q：對于正極行業(yè)，預(yù)計未來競爭格局怎樣？
A：預(yù)計形成寡頭趨勢。國內(nèi)的新興的材料制造能力和建立期至少是半年，一般的情況下還是比較難堅持。由于技術(shù)積累以及客戶建立、認時間較長，以及寧德時代捆綁整產(chǎn)業(yè)鏈的策略，正極集中度將逐漸變高。
Q: 目前階段各企業(yè)都在擴產(chǎn)，請問現(xiàn)在的情況是擴產(chǎn)速度快就能搶占市場嗎？
A:兩個方面，首先是技術(shù)層面，有技術(shù)支撐，擴產(chǎn)才有效，否則會出現(xiàn)產(chǎn)線的閑置問題。在產(chǎn)品類型方面，現(xiàn)在的擴產(chǎn)速度在正極材料方面，5系6系產(chǎn)品的方向比較好做，高鎳材料方面因為在控制和技術(shù)層面要求得會更高，對企業(yè)各方面管理也都有更高要求，否則擴產(chǎn)只能做低端產(chǎn)品。
Q:前驅(qū)體行業(yè)和正極行業(yè)相比，哪個壁壘更高？
A:前驅(qū)體行業(yè)，因為前驅(qū)體的好壞直接影響正極。
Q:前驅(qū)體品位的具體差別在哪里？比較不同公司前驅(qū)體產(chǎn)品好壞的指標有什么？
A:兩個方面表現(xiàn)：物理性能和化學性能。
物理性能指標有顆粒度、粒徑、比表面積等，反映在化學性能上有電池的克容量，一致性，型號性能以及做成電池的壓實等。好的產(chǎn)品的物理性能方面，單體形貌類似于乒乓球，粒徑比較均勻，可以用于動力電池，不好的產(chǎn)品有顆粒產(chǎn)生和大小不均勻以及碎顆粒等問題，影響電池的性能，循環(huán)過程可能會產(chǎn)生破球的狀況，這樣的話也會影響電池的性能，直接導(dǎo)致的問題就是循環(huán)幾百或上千次后電池容量突然跳水，充電時間變短，電池性能變差。在過程控制中對于磁性異物、金屬異物是最忌諱的，好的公司會做到20ppb，甚至10ppb以內(nèi)，一般的公司會做到50ppb，但電池用久了會發(fā)燙，表現(xiàn)出生產(chǎn)中異物控制做的不好，做的好的電池循環(huán)性能好，使用壽命長。
Q:MSP火法路線和華友MHP濕法路線的對比，優(yōu)劣勢分別是什么？
A:MSP一共有三種渠道，金屬鎳粉溶解是主要供應(yīng)方向，這個渠道各企業(yè)都在應(yīng)用。而MHP 是氧化物，加硫酸過后萃取的模式，這是濕法冶煉。但是濕法冶煉的提純度不是太高，雜質(zhì)含量占70%以上，鎳含量只有23%-25%，原材料回國后的冶煉成本也比較高，固廢處理對環(huán)保的壓力也大。
MSP的鎳含量大概72%到75%，火法冶煉后的雜質(zhì)主要是鐵渣，可以運到鐵廠，火法冶煉純度較高，冶煉成本低。制成硫酸鎳的整個產(chǎn)業(yè)鏈成本上， MSP的成本優(yōu)于MHP ，MHP的供應(yīng)量也比較緊張，所以MSP是鎳資源利用的另一種方式。
Q：請問中偉的MSP技術(shù)路線已經(jīng)徹底打通，量產(chǎn)完全沒問題了嗎？
A：目前產(chǎn)線還沒有建起來，但是技術(shù)路線是打通的，實驗室的小試、中試都是完成的，路線產(chǎn)品已經(jīng)放大到噸級，技術(shù)沒有瓶頸。中偉目前的MSP產(chǎn)線是在廣西建設(shè)一期8萬噸的產(chǎn)線，貴州建設(shè)2萬噸產(chǎn)線。
Q：目前前驅(qū)體主流廠商里，硫酸鎳自供比例占多少？中偉的自供目標是達到多少？
A：中偉目前自制的硫酸鎳比例在30%-40%
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